中國(guó)證券市場(chǎng)發(fā)展、規(guī)范與國(guó)際化

     目錄
   第一篇 總論
    第一章 在規(guī)范中發(fā)展證券市場(chǎng)
    第一節(jié) 中國(guó)證券市場(chǎng)的歷史地位
    一、中國(guó)證券市場(chǎng)發(fā)展回顧
    二、證券市場(chǎng)是社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的重要組成部分
    三、關(guān)于證券市場(chǎng)的幾個(gè)理論問(wèn)題
    第二節(jié) 中國(guó)證券市場(chǎng)結(jié)構(gòu)
    一、健全國(guó)債發(fā)行和交易市場(chǎng)
    二、必須重視企業(yè)債券的發(fā)行
    三、大力發(fā)展股票市場(chǎng)
    四、建立投資基金市場(chǎng)
    五、關(guān)于金融衍生工具市場(chǎng)
    六、發(fā)展多層次的證券交易體系
    第三節(jié) 中國(guó)證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)特征及其管理
    一、中國(guó)證券市場(chǎng)比發(fā)達(dá)國(guó)家證券市場(chǎng)具有更高
    風(fēng)險(xiǎn)性
    二、中國(guó)證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)特征
    三、中國(guó)證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)防范與管理
    第四節(jié) 中國(guó)證券市場(chǎng)的規(guī)范與監(jiān)管
    一、規(guī)范市場(chǎng)主體與參與者的行為
    二、完善證券市場(chǎng)管理體制
    三、建立和健全證券市場(chǎng)的法律體系
    第二章 國(guó)有企業(yè)改革與證券市場(chǎng)的發(fā)展
    第一節(jié) 國(guó)有企業(yè)改革的回顧
    一、國(guó)有企業(yè)改革的動(dòng)因
    二、國(guó)有企業(yè)改革的歷程
    三、國(guó)有企業(yè)改革的反思
    第二節(jié) 證券市場(chǎng)在國(guó)有企業(yè)改革中的作用
    一、證券市場(chǎng)是我國(guó)企業(yè)制度創(chuàng)新的組成部分
    二、證券市場(chǎng)在國(guó)有企業(yè)改革中的作用：一般分析
    三、證券市場(chǎng)在國(guó)有企業(yè)改革中的作用：實(shí)證分析
    第三節(jié) 發(fā)展證券市場(chǎng)，促進(jìn)國(guó)有企業(yè)改革
    一、發(fā)展證券市場(chǎng)，促進(jìn)國(guó)有企業(yè)改革
    二、未來(lái)國(guó)有企業(yè)改革的基本取向及其對(duì)
    證券市場(chǎng)的影響
    第三章 投資銀行與中國(guó)證券市場(chǎng)
    第一節(jié) 投資銀行——證券市場(chǎng)中較為完善的
    中介機(jī)構(gòu)
    一、投資銀行簡(jiǎn)介
    二、現(xiàn)代投資銀行的作用與特點(diǎn)
    第二節(jié) 中外投資銀行的比較研究
    一、英國(guó)的投資銀行業(yè)務(wù)
    二、美國(guó)的投資銀行業(yè)務(wù)
    三、日本的投資銀行業(yè)務(wù)
    四、中國(guó)的投資銀行業(yè)務(wù)及其發(fā)展方向
    第三節(jié) 加速建設(shè)中國(guó)的投資銀行
    一、發(fā)展我國(guó)投資銀行的必要性
    二、中國(guó)投資銀行業(yè)發(fā)展的可能性
    三、必須營(yíng)造良好的投資銀行業(yè)外部環(huán)境
    四 我國(guó)建設(shè)投資銀行的途徑
   第二篇 中國(guó)證券市場(chǎng)運(yùn)行機(jī)理
    第四章 股票發(fā)行市場(chǎng)
    第一節(jié) 發(fā)行市場(chǎng)的歷史回顧
    第二節(jié) 股票發(fā)售辦法的演變及其原因
    一、發(fā)售辦法演變的幾個(gè)階段
    二、發(fā)售辦法演變的原因
    三、尋求適宜的發(fā)售方法
    第三節(jié) 發(fā)行市場(chǎng)的制度性缺陷（一）
    一、額度管理的內(nèi)容
    二、額度管理的原因及根據(jù)
    三、額度管理的問(wèn)題及后果
    第四節(jié) 發(fā)行市場(chǎng)的制度性缺陷（二）
    一、股權(quán)結(jié)構(gòu)的人為分割
    二、股票發(fā)行定價(jià)與新股炒做
    三、發(fā)行市場(chǎng)的基礎(chǔ)構(gòu)成（參與主體）存在缺陷
    第五節(jié) 股票發(fā)行市場(chǎng)的定位與目標(biāo)模式
    一、發(fā)行市場(chǎng)的定位
    二、發(fā)行市場(chǎng)的目標(biāo)模式
    第五章 證券交易市場(chǎng)
    第一節(jié) 中國(guó)股市的現(xiàn)狀
    一、中國(guó)股市的發(fā)展
    二、股市運(yùn)行的特點(diǎn)與問(wèn)題
    第二節(jié) 關(guān)于證券交易市場(chǎng)
    一、證券交易市場(chǎng)分類
    二、交易價(jià)格機(jī)制、價(jià)格的波動(dòng)與信息披露、清算
    交割制度
    三、證券交易方式及其特點(diǎn)
    第三節(jié) 股票價(jià)格的分析判斷
    一、股票的基礎(chǔ)價(jià)格、市盈率與利率
    二、中國(guó)股市價(jià)格的分析與判斷
    三、中國(guó)股價(jià)指數(shù)
    四、股價(jià)指數(shù)的動(dòng)態(tài)分析
    第四節(jié) 股市的載體——上市公司
    一、股份公司與股市
    二、公股所有權(quán)缺位與股市過(guò)度投機(jī)使公司制衡
    機(jī)制失效
    三、上市公司的經(jīng)營(yíng)行為分析
    四、上市公司的業(yè)績(jī)實(shí)證分析
    五、上市公司行業(yè)結(jié)構(gòu)分析
    第五節(jié) 股市的宏觀環(huán)境
    一、中國(guó)股市產(chǎn)生背景及其局限
    二、經(jīng)濟(jì)體制改革使股市環(huán)境趨于市場(chǎng)化
    三、中國(guó)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行模式發(fā)生質(zhì)變
    第六節(jié) 股市的供求機(jī)制分析
    第七節(jié) 結(jié)論與對(duì)策
    第六章 上市公司資產(chǎn)重組與并購(gòu)
    第一節(jié) 上市公司資產(chǎn)重組
    一、企業(yè)資產(chǎn)重組的意義
    二、上市公司資產(chǎn)重組的方式
    第二節(jié) 上市公司兼并與收購(gòu)
    一、企業(yè)并購(gòu)是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要現(xiàn)象
    二、我國(guó)企業(yè)并購(gòu)的歷史與現(xiàn)狀
    三、我國(guó)上市公司的并購(gòu)
    第三節(jié) 中國(guó)上市公司資產(chǎn)重組與并購(gòu)的
    制約因素和對(duì)策
    一、中國(guó)上市公司資產(chǎn)重組與并購(gòu)的制約因素
    二、中國(guó)企業(yè)資產(chǎn)重組與并購(gòu)的現(xiàn)實(shí)對(duì)策
    三、上市公司并購(gòu)中的關(guān)聯(lián)交易問(wèn)題
    第七章 中國(guó)投資基金的規(guī)范與發(fā)展
    第一節(jié) 投資基金的歷史與現(xiàn)狀
    一、投資基金的基本概念及特點(diǎn)
    二、世界投資基金的發(fā)展歷史與現(xiàn)狀
    三、中國(guó)投資基金的發(fā)展歷史與現(xiàn)狀
    第二節(jié) 中國(guó)投資基金發(fā)展的依據(jù)
    一、發(fā)展投資基金的必要性
    二、中國(guó)投資基金發(fā)展的可能性
    第三節(jié) 中國(guó)投資基金發(fā)展中的規(guī)范化問(wèn)題
    一、規(guī)范投資基金發(fā)展的關(guān)鍵
    二、中國(guó)投資基金發(fā)展中存在的主要問(wèn)題
    三、規(guī)范中國(guó)投資基金的途徑
    第四節(jié) 中國(guó)投資基金發(fā)展的再思考：品種設(shè)定
    一、品種創(chuàng)新：投資基金發(fā)展的基礎(chǔ)
    二、中國(guó)投資基金的組織形式
    三、中國(guó)投資基金的品種設(shè)定
   第三篇 中國(guó)證券市場(chǎng)規(guī)范化
    第八章 中國(guó)證券市場(chǎng)的監(jiān)管
    第一節(jié) 國(guó)際證券監(jiān)管的宏觀視野
    一、證券監(jiān)管體制及其比較
    二、證券主管機(jī)構(gòu)及其職權(quán)
    三、自律管理組織及其特點(diǎn)
    四、國(guó)際證券市場(chǎng)監(jiān)管的新趨勢(shì)
    第二節(jié) 中國(guó)證券市場(chǎng)管理體系的發(fā)展與現(xiàn)狀
    一、中國(guó)證券市場(chǎng)管理體系的發(fā)展歷程
    二、我國(guó)證券市場(chǎng)監(jiān)管體系
    三、中國(guó)的自律監(jiān)管現(xiàn)狀
    第三節(jié) 理順和健全我國(guó)證券市場(chǎng)的監(jiān)管體制
    一、我國(guó)證券市場(chǎng)監(jiān)管體制的原則設(shè)想
    二、建立集中統(tǒng)一、高度權(quán)威的證券管理機(jī)構(gòu)
    三、加強(qiáng)證券市場(chǎng)的自律監(jiān)管
    四、完善中國(guó)證券市場(chǎng)監(jiān)管的配套建設(shè)
   第九章 中國(guó)證券市場(chǎng)的法制化
    第一節(jié) 證券市場(chǎng)的法律模式
    一、美國(guó)證券法律體系
    二、英國(guó)證券法律體系
    三、歐洲大陸證券法律體系
    第二節(jié) 中國(guó)證券市場(chǎng)的法制化：一般性分析
    一、中國(guó)證券市場(chǎng)的法制化歷程
    二、法制化建設(shè)面臨的問(wèn)題
    三、我國(guó)證券立法應(yīng)體現(xiàn)的法律精神
    四、我國(guó)證券市場(chǎng)法制化建設(shè)的目標(biāo)模式
    第三節(jié) 證券市場(chǎng)法律制度
    一、信息公開(kāi)制度
    二、關(guān)于證券經(jīng)營(yíng)及專業(yè)服務(wù)機(jī)構(gòu)的法規(guī)
    三、證券從業(yè)人員的法律規(guī)定
    四、證券仲裁制度
    第四節(jié) 證券市場(chǎng)的禁止行為與法律責(zé)任
    一、概述
    二、內(nèi)幕交易
    三、操縱市場(chǎng)
    四、欺詐客戶
    五、虛假陳述
    第十章 期貨市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)管理
    第一節(jié)期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的實(shí)質(zhì)和成因
    一、中國(guó)期貨市場(chǎng)的產(chǎn)生和發(fā)展
    二、期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的實(shí)質(zhì)
    三、期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的成因
    第二節(jié) 期貨市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制
    一、套期保值者通過(guò)期貨市場(chǎng)抵消風(fēng)險(xiǎn)
    二、期貨市場(chǎng)防范風(fēng)險(xiǎn)的“四道屏障”
    三、每日結(jié)算制度
    四、交易所將風(fēng)險(xiǎn)分散在三個(gè)層次分擔(dān)和控制
    第三節(jié) 中國(guó)期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的特征
    一、市場(chǎng)“三公”原則很難貫徹
    二、投機(jī)行為過(guò)度
    三、交易品種小、少、散、亂
    四、市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制不完善
    五、企業(yè)制度不利于規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)
    六、期貨市場(chǎng)法制建設(shè)滯后
    七、政府的行政干預(yù)過(guò)多
    第四節(jié) 中國(guó)期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理的實(shí)證分析
    一、“膠合板9511合約風(fēng)險(xiǎn)”的回顧與啟示
    二、“327國(guó)債期貨風(fēng)波”的回顧與反思
    第五節(jié) 中國(guó)期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理的對(duì)策
    一、盡快出臺(tái)《期貨法》，為期貨市場(chǎng)提供法律保障
    二、建立、健全期貨市場(chǎng)監(jiān)管體系
    三、提高市場(chǎng)參與者素質(zhì)
    四、選擇適當(dāng)?shù)纳鲜衅贩N
    五、設(shè)立計(jì)算機(jī)風(fēng)險(xiǎn)控制系統(tǒng)
    六、增強(qiáng)客戶風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)
    七、政府協(xié)助解決交易風(fēng)險(xiǎn)
    八、探索風(fēng)險(xiǎn)管理新思路
   第四篇 中國(guó)證券市場(chǎng)的國(guó)際化
    第十一章 中國(guó)證券市場(chǎng)的國(guó)際化
    第一節(jié) 中國(guó)證券市場(chǎng)國(guó)際化的必要性和必然性
    一、證券市場(chǎng)國(guó)際化在深化改革中的地位
    二、中國(guó)證券市場(chǎng)國(guó)際化的客觀必要性
    三、中國(guó)證券市場(chǎng)國(guó)際化的必然性
    第二節(jié) 中國(guó)證券市場(chǎng)國(guó)際化的現(xiàn)狀及其存在的問(wèn)題
    一、概況
    二、目前幾種證券國(guó)際化融資方式的現(xiàn)狀
    及其存在的問(wèn)題
    第三節(jié) 中國(guó)證券市場(chǎng)進(jìn)一步國(guó)際化的制約因素
    一、宏觀因素
    二、微觀因素
    第四節(jié) 中國(guó)證券市場(chǎng)國(guó)際化的戰(zhàn)略選擇
    一、機(jī)遇與挑戰(zhàn)
    二、重新構(gòu)造中國(guó)證券市場(chǎng)國(guó)際化的微觀基礎(chǔ)
    三、逐步合并A、B股市場(chǎng)
    四、中國(guó)證券市場(chǎng)國(guó)際化的戰(zhàn)略思考
    五、面對(duì)東南亞金融危機(jī)的挑戰(zhàn)
   后 記