投行生存手冊

第1章投資銀行簡介/1 什么是投資銀行/2 投資銀行的核心部門/3 投資銀行部簡介/8 投資銀行交易的種類/8 推介/12 投資銀行的類型/17 投資銀行部的組織結(jié)構(gòu)/21 投行人的生活/23 投資銀行的等級(jí)制度/23 投行人的工作/30 投行人的生活方式/34 跳槽機(jī)會(huì)/47 常見問題/50 第2章會(huì)計(jì)概述/56 會(huì)計(jì)簡介/57 財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)/57 稅務(wù)會(huì)計(jì)/57 管理會(huì)計(jì)/58 通用會(huì)計(jì)準(zhǔn)則/58 利潤表/59 收付實(shí)現(xiàn)制/59 權(quán)責(zé)發(fā)生制/60 利潤表簡介/61 資產(chǎn)負(fù)債表/70 資產(chǎn)/71 非流動(dòng)資產(chǎn)/73 負(fù)債/74 股東權(quán)益/76 其他資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目/77 現(xiàn)金流量表/84 經(jīng)營活動(dòng)的現(xiàn)金流/85 投資活動(dòng)的現(xiàn)金流/86 融資活動(dòng)的現(xiàn)金流/87 現(xiàn)金流量表樣例/87 3張財(cái)務(wù)報(bào)表的鉤稽關(guān)系/89 如何理解3張財(cái)務(wù)報(bào)表的鉤稽關(guān)系/89 案例/90 課后問題/99 第3章金融概述/101 金融系統(tǒng)/101 儲(chǔ)戶/102 借方/103 金融機(jī)構(gòu)/103 金融原理/108 貨幣的時(shí)間價(jià)值/108 風(fēng)險(xiǎn)和回報(bào)/110 貼現(xiàn)率和資金的機(jī)會(huì)成本/111 現(xiàn)金流的現(xiàn)值和終值/112 公司金融簡介/115 決定1是否要投資/116 決定2如何為投資提供資金/122 資本結(jié)構(gòu)/127 如果沒有好的投資怎么辦/130 證券定價(jià)/132 債券/132 股票/141 期權(quán)和認(rèn)股權(quán)證/143 課后問題/147 第4章財(cái)務(wù)報(bào)表分析/149 財(cái)務(wù)信息來源/150 SEC文件介紹/150 SEC文件的種類/151 10-K概述/154 10-Q概述/158 其他信息來源/160 財(cái)務(wù)報(bào)表分析/162 比率分析概述/163 增長統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)/163 盈利能力比率/165 回報(bào)比率/167 信貸比率/169 經(jīng)營比率/171 分析不同的時(shí)間周期/173 財(cái)年/173 財(cái)政季度/174 年初至今/174 最近的12個(gè)月/174 日歷化/176 財(cái)報(bào)常規(guī)化/178 非經(jīng)常性項(xiàng)目/179 識(shí)別要調(diào)整的項(xiàng)目/180 調(diào)整利潤表/180 課后問題/182 第5章估值/184 估值介紹/185 主要的估值方法/187 企業(yè)價(jià)值/187 估值倍數(shù)和相對(duì)價(jià)值/195 可比公司分析法/200 第一步：選擇可比公司/201 第二步：展開可比公司的財(cái)報(bào)/206 第三步：財(cái)報(bào)常規(guī)化/208 第四步：計(jì)算估值倍數(shù)/208 第五步：分析和使用合適的估值倍數(shù)對(duì)公司估值/212 先例交易分析法/217 第一步：選擇可比收購交易/218 第二和第三步：展開并且常規(guī)化被收購的可比公司的財(cái)報(bào)/220 第四步：計(jì)算估值倍數(shù)/221 第五步：分析和使用合適的估值倍數(shù)對(duì)公司估值/225 貼現(xiàn)現(xiàn)金流分析法/226 第一步：預(yù)測自由現(xiàn)金流/227 第二步：預(yù)測終值/229 第三步：估算加權(quán)平均資金成本/231 第四步：對(duì)預(yù)測的現(xiàn)金流和終值進(jìn)行貼現(xiàn)/240 第五步：進(jìn)行敏感性分析/243 貼現(xiàn)現(xiàn)金流分析法結(jié)論/245 估值結(jié)論/246 估計(jì)股權(quán)價(jià)值/248 估值的其他注意事項(xiàng)/249 其他估值方法/252 課后問題/254 第6章財(cái)務(wù)建模/256 綜合現(xiàn)金流模型概述/257 建模最佳實(shí)踐/258 給模板編排格式/265 循環(huán)/268 建立綜合現(xiàn)金流模型/271 第一步：了解公司/272 第二步：展開歷史財(cái)務(wù)報(bào)表并將其常規(guī)化/273 第三步：計(jì)算關(guān)鍵增長數(shù)據(jù)和財(cái)務(wù)比率/274 第四步：選擇模型假設(shè)/276 預(yù)測財(cái)務(wù)報(bào)表/281 檢查模型與分析結(jié)果/300 課后問題/303 第7章兼并與收購/305 兼并與收購概述/306 收購的原因/306 兼并與收購的機(jī)制/311 兼并與收購的程序/315 M&A賣方程序/315 投行人在買方M&A交易中的職責(zé)/322 兼并與收購分析/323 增長稀釋分析/324 貢獻(xiàn)分析/333 多種價(jià)格分析/334 課后問題/335 第8章杠桿收購/336 杠桿收購概述/337 杠桿的奇跡/337 私募股權(quán)公司概述/339 投行人的職責(zé)/342 杠桿收購標(biāo)的/342 杠桿收購周期/343 杠桿收購建模/344 杠桿收購模型建立的步驟/345 第一步：輸入收購和退出假設(shè)/345 第二步：輸入資金的來源和使用/347 第三步：創(chuàng)建備考資產(chǎn)負(fù)債表/350 第四步：創(chuàng)建模型/354 第五步：進(jìn)行杠桿收購分析/354 杠桿收購分析結(jié)論：是否執(zhí)行交易/361 課后問題/362 第9章招聘流程與面試技巧/363 投資銀行看重什么特質(zhì)/364 以往的成就/365 對(duì)成為投行人的興趣/366 智力水平和分析能力/367 技術(shù)知識(shí)/368 溝通技巧和性格/368 招聘流程/369 暑期實(shí)習(xí)的招聘/369 全職職位招聘/371 簡歷和求職信/374 簡歷/375 求職信/381 建立關(guān)系和信息面談/383 招聘會(huì)/383 與投行人接觸并建立關(guān)系/386 信息面談/388 獵頭/389 面試/390 準(zhǔn)備面試/391 安排面試/391 面試的建議/392 匹配度（定性）面試問題/393 技術(shù)面試問題/406 智力題/410 面試之后/412 得到聘任成為投行人/415 多個(gè)工作機(jī)會(huì)之間的選擇/416 結(jié)論/420 致謝/421