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內(nèi)容簡(jiǎn)介

　　本書(shū)以適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)為基礎(chǔ)，運(yùn)用復(fù)雜理論豐富的研究工具，構(gòu)建新的波動(dòng)率測(cè)度模型來(lái)對(duì)金融市場(chǎng)的定量特征進(jìn)行估計(jì)和預(yù)測(cè)，并將結(jié)論運(yùn)用到市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)測(cè)度和制定規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)策略等領(lǐng)域。在傳統(tǒng)金融理論備受質(zhì)疑的背景下，從適應(yīng)演化的角度去判斷、分析和規(guī)避金融風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)投資者的資產(chǎn)配置以及監(jiān)管部門(mén)的金融管束具有重要意義。本書(shū)可作為經(jīng)濟(jì)管理、金融學(xué)、管理科學(xué)與工程等相關(guān)專(zhuān)業(yè)學(xué)生和教師的參考用書(shū)，也可供金融從業(yè)和研究人員、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管者及其他投資愛(ài)好者閱讀參考。

作者簡(jiǎn)介

暫缺《中國(guó)股票市場(chǎng)的適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)特征及相關(guān)應(yīng)用》作者簡(jiǎn)介

圖書(shū)目錄

1 緒論
1．1 選題背景與意義
1．2 國(guó)內(nèi)外研究綜述
1．2．1 有效市場(chǎng)假說(shuō)研究
1．2．2 行為金融理論的演變
1．2．3 適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)的引入
1．2．4 金融風(fēng)險(xiǎn)管理理論
1．3 研究思路與方法
1．3．1 研究思路
1．3．2 研究方法
1．4 研究框架
2 中國(guó)股票市場(chǎng)的非理性異象特征研究
2．1 基本概念的界定
2．1．1 有限理性的內(nèi)涵
2．1．2 股票市場(chǎng)的價(jià)格異象
2．2 中國(guó)股市有限理性分析
2．3 基于投資者非理性行為的異象特征研究
2．3．1 股市中的風(fēng)險(xiǎn)厭惡
2．3．2 熱炒新股
2．3．3 文字偏好對(duì)股票市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)的影響
2．3．4 實(shí)證結(jié)果分析
3 中國(guó)股票市場(chǎng)的適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)特征研究
3．1 適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)
3．1．1 適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)的基本界定
3．1．2 適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)與現(xiàn)有理論的關(guān)系探討
3．1．3 適應(yīng)性市場(chǎng)的檢驗(yàn)準(zhǔn)則
3．1．4 適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)對(duì)金融研究的重要意義
3．2 我國(guó)滬深股市的適應(yīng)性特征分析
3．2．1 檢驗(yàn)?zāi)Ｐ团c方法
3．2．2 數(shù)據(jù)說(shuō)明
3．2．3 股市收益的適應(yīng)性特征檢驗(yàn)
4 基于適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)的我國(guó)股市波動(dòng)率建模分析
4．1 經(jīng)典波動(dòng)率測(cè)度模型概述
4．1．1 歷史波動(dòng)率模型
4．1．2 隱含波動(dòng)率模型（IV）
4．1．3 已實(shí)現(xiàn)波動(dòng)率模型（RV）
4．2 自回歸條件方差類(lèi)模型
4．2．1 ARCH模型
4．2．2 ARCH模型的拓展
4．3 基于適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)的波動(dòng)率度量模型
4．3．1 自回歸分整移動(dòng)平均（ARFIMA）模型
4．3．2 ARFIMA-GARCH模型
4．3．3 AMH-GARCH類(lèi)模型
4．3．4 模型精度比較方法
4．4 實(shí)證分析
4．4．1 模型參數(shù)估計(jì)
4．4．2 波動(dòng)率預(yù)測(cè)結(jié)果
4．4．3 與傳統(tǒng)波動(dòng)率模型的預(yù)測(cè)精度比較
4．4．4 實(shí)證結(jié)果分析
5 基于適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)的我國(guó)股票市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)測(cè)度研究
5．1 金融市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)概述
5．1．1 金融風(fēng)險(xiǎn)的定義和分類(lèi)
5．1．2 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)度量方法概述
5．1．3 基于適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)的風(fēng)險(xiǎn)度量指標(biāo)
5．2 實(shí)證分析
5．2．1 中國(guó)股市風(fēng)險(xiǎn)度量
5．2．2 股市風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)分析
5．2．3 實(shí)證結(jié)果分析
6 基于適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)的我國(guó)股市避險(xiǎn)研究
6．1 適應(yīng)性市場(chǎng)假說(shuō)下股市風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避的可行性分析
6．2 避險(xiǎn)比率與避險(xiǎn)效率的界定
6．2．1 避險(xiǎn)比率的界定
6．2．2 避險(xiǎn)效率的界定
6．3 避險(xiǎn)比率的估計(jì)
6．3．1 估計(jì)模型
6．3．2 估計(jì)方法
6．4 利用股指期貨避險(xiǎn)的實(shí)證研究
6．4．1 風(fēng)險(xiǎn)厭惡系數(shù)的估計(jì)
6．4．2 很優(yōu)避險(xiǎn)策略
6．4．3 小結(jié)
7 結(jié)論
7．1 主要結(jié)論
7．2 本書(shū)的創(chuàng)新
7．3 后續(xù)工作展望
參考文獻(xiàn)